银根紧缩贷款渐难 浙江率先"收编"民间资本
新闻提示：银根紧缩下，各地银行对中小企业贷款项目的审批普遍从严，一些中小企业正因“贫血”而遭遇困境。在银行寻钱不成后，不少企业转向民间借贷，以确保资金链不断。从浙江的小额贷款公司试点启动，到近期“有保有压”的宏观调控政策暖风频吹，政府开始关注为中小企业资金“输血”。
对于当前步履蹒跚的出口纺企而言，8月1日起出口退税率回调无疑是个利好消息。“不过，纺企更期待能够获得便利、优惠的银行贷款。”国金证券纺织行业研究员张斌近日在接受记者采访时表示。银行缩贷，一些中小企业正因“贫血”而遭遇困境。
企业受困资金链断裂“由于国际国内经济形势复杂多变，当前中小企业面临的最突出的问题就是资金短缺，而且资金链断裂正呈现蔓延趋势。”在近日于浙江召开的第二届APEC工商咨询理事会亚太中小企业峰会上，中小企业协会会长李子彬如是表示。
今年以来，苏浙沪等地一向生意兴隆的出口企业突然发现，销出去的商品回款时间明显延长，企业资金周转的速度明显减慢，本来就难申请到的银行贷款已经几乎不可能贷到……
“我们现在是在过冬，就看能不能熬过去。”浙江义乌一家生产木质音乐玩具的企业主罗先生在接受记者采访时透露，众多融资渠道单一的中小企业愿以远高于市场利率的价格向银行贷款，却依然求之不得。
第一纺织网总编汪前进告诉记者，自去年以来央行先后5次加息、16次调高存款准备金率，纺织企业的资金链越绷越紧，不仅难以获得银行信贷的支持，行业授信占比也从2005年的6%左右下降至目前的3%。
“不借钱是等死，借钱就是找死。”罗先生对记者说，融资难让不少中小企业面临两难困境。面对“钱荒”，不少企业处在备受煎熬的“十字街头”。
记者在采访中了解到，银根紧缩下，各地银行对中小企业贷款项目的审批普遍从严，纺织等行业甚至被列入了“黑名单”，不少银行认为纺织业属低技术水平、低附加值产业，对纺企一般不予放贷，使得企业用于产业调整升级的技改、研发、环保等项目无法推进。同时，各银行紧缩贷款的做法也使得中小企业贷款遇到极大困难，给企业的资金流动造成了很大压力，贷款利率过高也压缩了企业的赢利空间。江苏盛泽镇相关分析显示，该地中小企业贷款成本除按照基础贷款利率上浮20%外，加上担保成本1.8%，再加上贷出来的都是现金，综合成本达到12%~13%，企业负担很重。而融资成本上升更是导致纺织全行业财务费用增长速度远高于收入。
值得关注的是，不光是中小企业，一些原本的优势企业也因贷款难而出现资金链断裂现象。樱花纺织被兼并、飞跃集团申请破产、莱芜银河纺织停产、金乌集团董事长出走躲债、东洲集团董事长举家外逃，其导火索基本上都与此有关。张斌透露，为获银行贷款，企业高报产量甚至虚报利润掩盖行业困难的现象并不少见。
“事实上，银根紧缩所造成的贷款难和融资成本上升，对于出口企业正常运营的威胁还有进一步加重的趋势。”汪前进表示。
民间资金走出灰色地带
“资金紧张、重组无力、转型无门、生产成本攀高，中小企业在竞争上已无优势，由于资金面持续紧张，在银行拿不到资金，不少企业只能转向民间借贷，以确保资金链不断。”罗先生表示。与此同时，高利息、高风险，缺钱的企业疯狂找钱，也使得民间借贷大多运行在“一毛利”上方。在不少民间借贷公司看来，这是一种诱惑和风险交织的煎熬。
不过，让民间借贷欣喜的是，在央行货币从紧政策尚无大转变的情况下，活跃的民间资本终于可以名正言顺地走到台前“见阳光”了。中央管理层密集调研东部沿海民企后，决定对长期处于灰色地带的“地下钱庄”改变态度，由堵转疏。5月，国家银监会、央行联合发布《关于小额贷款公司试点的指导意见》，浙江省快速反应，7月15日下发《关于开展小额贷款公司试点工作的实施意见》，小额贷款公司试点工作正式启动。据了解，下一步浙江还将在此基础上发展社区银行等新型金融机构，使更多的民间资金走出民间借贷的“灰色地带”。
张斌表示，小额贷款公司是一个大胆的动作，一方面能为中小企业雪中送炭，另一方面也为大量逐利的民间资本开辟了一条规范的出路。虽然成效如何还有待实践的检验，但毋庸置疑的是，对民间资本汇聚带来的借贷行为，由不承认到默认，再到公开承认，再到予以收编，这既是大势所趋，也是政府面对金融形势的变化主动出手的一种有益尝试。
放行小额贷款公司是否意味着货币政策的转向，目前还得不出明确的结论。不过，近期调控政策“有保有压”暖风频吹，正是针对这种情况而来：对大企业从紧不能松，对最有活力、解决了大量就业的中小企业，要想方设法为它们输血。
事实上，在解决中小企业“过冬”的问题上，不少业内人士将关注的目光落在了资金“输血”上。李子彬建议，从紧的货币政策是重要的，但要有保有压。具体来讲，应提倡减少长期贷款，增加企业流动资金的供给。同时，他建议进一步加强金融体制改革，扩大商业银行对中小企业的支持力度，尤其是要发展针对中小企业的中小型银行。事实上，中国交通银行北京分行8月起已开始对此展开有益尝试。
而在民营企业最为活跃的浙江省，为解决中小企业融资难题，有关部门近日出台了《股权出质登记暂行办法》，资金短缺的中小企业可以利用持有的股权向银行申请抵押贷款，把“死”股权转化为“活”资金。这几天，浙江义乌的多家银行更是推出了《商位质押贷款办法》，把“死商位”变成了“活资金”。
